[Cheetos]

По-ходу разобрался!
После создания вложенного компонента нужно было указать, что он является "подкомпонентом": FTitle.SetSubComponent(true);
Измененный кусок кода - может кому пригодится

Код:

// Создание компонента
constructor TPanInPan.Create(AOwner: TComponent);
begin
  inherited create(AOwner);
  width:=500;
  Height:=300;
  FTitle:=TPanel.Create(Self);
  with FTitle do
    begin
        Width:= 100;
        Align:= alRight;
        BevelOuter:= bvNone;
        TabOrder:= 0;
        Color:=clRed;
        Name:='SubTitle';
        Caption:=Name;
    end;
  FTitle.Parent:=Self;
  FTitle.SetSubComponent(true);
end;

Спасибо всем, кто откликнулся!